Proceso de Inversión

Disponemos de un proceso de inversión estructurado y disciplinado.

Nuestro equipo de inversión consensuará con el cliente los objetivos individuales, sus expectativas sobre la cartera y su tolerancia al riesgo. Establecidos estos parámetros se establecerá una asignación adecuada de activos en la que se definen las proporciones de la cartera que se invertirán en renta variable, renta fija o activos monetarios y en los mercados en que se efectuarán las inversiones alternativas.

A partir de ese momento la selección de valores se delega en equipos de especialistas quienes utilizarán los recursos globales de research, que se mencionan en nuestro Global Research Database.

El proceso de inversión se ejemplifica en el esquema siguiente:



Global Research Database

  • Schroders realiza el research internamente y mantiene un equipo de más de 300 profesionales en inversiones.
  • Nuestros analistas y administradores de fondos visitan más de 5000 compañías en 26 países cada año.
  • Los analistas están comunicados a través de una base de datos global, donde se encuentran los modelos actualizados de las compañías y los informes de las visitas.

Selección de Títulos y Acciones

La selección de títulos y acciones está basada en el programa de research emprendido por nuestros analistas, utilizando nuestro enfoque de análisis fundamental, recurriendo a las capacidades de research global, lo que nos permite incrementar las inversiones en los mismos sectores en distintos países (Global Research Database). En el caso de los títulos, analizamos volatilidad, duración, rendimiento y liquidez, teniendo en cuenta:

  • Situación económico-política
  • Factores externos
  • Políticas fiscales

Al analizar acciones, buscamos compañías que muestren, entre otros, los siguientes elementos cuantitativos:

  • Baja valuación con respecto al crecimiento esperado
  • Alto rendimiento sobre su capital
  • Fuerte generación de liquidez
  • Nivel adecuado de deuda

Basamos nuestra selección de inversión en la calidad y potencial de las especies individuales, dando también una ponderación considerable a las condiciones económicas y políticas de cada país.

Los factores cualitativos que determinan la selección de una empresa incluyen, entre otros, trayectoria y management comprobado. También se tienen en cuenta el potencial para un crecimiento sostenido, la fortaleza de la marca y el market share.