Points de vues

Les investisseurs sont-ils plus motivés par la morale ou par l’argent ?


Investir est un choix personnel et un certain nombre de facteurs viennent influencer le choix des placements. Le système de valeurs de chacun en fait partie, et la plupart des individus ne tolèrent aucun compromis à ce sujet.

D’après de récentes recherches, plus des trois quarts des investisseurs (77 %) refusent de compromettre leurs convictions personnelles lorsqu’ils investissent, même avec des rendements plus élevés à la clé.

Ce constat est tiré de l’étude Global Investor Study 2020 de Schroders, qui a sondé l’opinion de 23 000 investisseurs dans 32 localisations entre le 30 avril et le 15 juin 2020.

Le prix à payer : les investisseurs exigent un rendement de 21 % pour transiger sur leurs valeurs personnelles

Les 23 % d’investisseurs qui seraient disposés à accepter un compromis exigent un rendement conséquent de 21 % minimum pour être convaincus.

Cela représente presque le double du rendement annuel moyen attendu par les investisseurs au cours des cinq prochaines années.

L’âge de la sagesse Les investisseurs les plus jeunes sont plus susceptibles de transiger en échange de rendements plus élevés

Il semble également que plus l’investisseur est âgé, moins il est disposé à renoncer à ses valeurs personnelles.

Alors que respectivement 75 % et 76 % des 18-37 ans et de la génération X (38-50 ans) n’investiraient pas à l’encontre leurs croyances personnelles, 82 % des plus de 51 ans renonceraient à des rendements plus élevés si ceux-ci venaient au détriment de leurs croyances personnelles.

01_GIS_2_sustainability_fr.png

Le lieu est important : convictions personnelles et rendement par région

Les résultats varient en outre sensiblement selon les pays.

Les données suggèrent que les Chinois sont les plus engagés à investir selon leurs convictions personnelles, 90 % des répondants refusant de sacrifier leurs valeurs lorsqu’ils investissent.

Les investisseurs aux États-Unis et à Singapour se situent à l’opposé : un tiers d’entre eux investirait contre leurs convictions en échange de rendements plus élevés.

02_GIS_sustainability_Table-01_fr.png

Plus d’investisseurs réalisent que les rendements n’ont pas à être sacrifiés

Les études précédentes ont révélé que les investisseurs craignaient de devoir sacrifier les rendements au profit de la durabilité.

Il est encourageant de noter que, d’après l’étude réalisée cette année, 42 % des investisseurs sont attirés par les placements durables, car ils les jugent davantage susceptibles d’offrir des rendements supérieurs.

03_GIS_2_sustainability_fr.png

Hannah Simons, Responsable de la stratégie en investissement durable, trouve les résultats globaux encourageants. Elle commente : « Les résultatsde l’étude de cette année sont clairs : les rendements ne représentent pas l’unique facteur influençant les choix d’investissement. Les individus veulent que leurs valeurs se reflètent dans leur manière d’investir. Ils cherchent de plus en plus à contribuer à une société plus durable par le biais de leurs investissements.

La durabilité ne fait pas obstacle à la performance et il est prometteur de constater que les résultats reflètent de mieux en mieux cette notion chaque année.

La communication est essentielle pour permettre aux investisseurs de comprendre ce que signifie vraiment l’investissement durable et comment cela se traduit dans leurs portefeuilles ; c’est pour nous une priorité. »

Confiée par Schroders à Raconteur, cette étude indépendante a été conduite en ligne entre le 30 avril et le 15 juin 2020 auprès de 23 450 investisseurs dans 32 localisations. Selon cette étude, un « investisseur » correspond à toute personne envisageant d’investir au moins 10 000 euros (ou une somme équivalente) au cours des 12 prochains mois et ayant modifié ses placements au cours des dix dernières années.

 

Le contenu de ce site est destiné aux particuliers et aux investisseurs non professionnels.

Ce document exprime les opinions du gérant ou de l'équipe citée et ne représente pas nécessairement les opinions formulées ou reflétées dans d’autres supports de communication, présentations de stratégies ou de fonds de Schroders.

Ce document n’est destiné qu’à des fins d’information et ne constitue nullement une publication à caractère promotionnel. Il ne constitue pas une offre ou une sollicitation d’achat ou de vente d’un instrument financier quelconque. Il n’y a pas lieu de considérer le présent document comme contenant des recommandations en matière comptable, juridique ou fiscale, ou d’investissements. Schroders considère que les informations contenues dans ce document sont fiables, mais n’en garantit ni l’exhaustivité ni l’exactitude. Nous déclinons toute responsabilité pour toute opinion erronée ou pour toute appréciation erronée des faits. Aucun investissement et/ou aucune décision d’ordre stratégique ne doit se fonder sur les opinions et les informations contenues dans ce document.

Les performances passées ne sont pas un indicateur fiable des performances futures. Les cours des actions ainsi que le revenu qui en découle peuvent évoluer à la baisse comme à la hausse et les investisseurs peuvent ne pas récupérer le montant qu’ils ont investi.

Les prévisions contenues dans le présent document résultent de modèles statistiques, fondés sur un certain nombre d'hypothèses.

Elles sont soumises à un degré élevé d'incertitude concernant l'évolution de certains facteurs économiques et de marché susceptibles d'affecter la performance future réelle. Les prévisions sont fournies à titre d'information à la date d'aujourd'hui. Nos hypothèses peuvent changer sensiblement au gré de l'évolution possible des hypothèses sous-jacentes notamment, entre autres, l'évolution des conditions économiques et de marché. Nous ne sommes tenus à l'obligation de vous communiquer des mises à jour ou des modifications de ces prévisions au fur et à mesure de l'évolution des conditions économiques, des marchés, de nos modèles ou d'autres facteurs.

Ce document est produit par Schroder Investment Management (Europe) S.A., 5 Heienhaff, 1736 Sennengerbierg, Luxembourg