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全球高通胀水平促使中国投资者调整投资策略

全球通货膨胀水平提升,2022年以来更是加速上行。为缓解高通胀带来的压力,不少投资者开始调整其投资策略。施罗德投资全球投资者研究显示,67%的中国投资者表示已根据不断上升的通货膨胀率改变其投资策略,另有26%的投资者正计划调整其投资策略,以降低通胀对投资的影响。

这项施罗德投资2022年全球投资者研究涵盖全球33个地区超过23,000名投资者,其中包括1,000名中国投资者。调查显示,受到利率上升影响,近一半的受访者(48%)更倾向于投资周期性股票, 而47%的人更倾向于增加投资组合的多样化。

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发生变化的投资策略

在新的经济环境下,中国投资者的行为发生明显改变。一是更多的投资者注重分散投资组合。其次,面对不确定性以及风险逐步提升的投资环境,人们越来越关注投资的短期收益和账务回报。调查显示,52%的中国投资者会为了短期收益而牺牲长期投资策略。在面对市场环境变化时,投资者更加采取积极主动的策略应对改变,而不是被动接受变化。

此外,投资者的风险态度也随着市场变化发生改变,60%的受访者表示为了追求想要的回报,他们会接受被迫承担比他们预期更多的风险。

虽然投资者意识到要获得他们所想的回报更难,但人们对未来投资回报仍有较好预期。调查显示,中国投资者预计的未来五年平均年回报率为12.7%,与去年持平。

投资者的焦虑情绪引发对专家指导的需求

调查也显示,人们会对自己的投资策略感到非常焦虑,44%的投资者承认他们有时会在压力下做出投资决定,之后会感后悔。超过一半的投资者(53%)认为他们的投资业绩对他们的心理健康有直接影响,但这一比例自2021年以来下降。

在这个不确定的时代,半数受访的中国投资者认为,主动管理型基金更具吸引力。此外,他们有兴趣与财务顾问交谈,这表明他们在充满挑战的时期对专家建议的重视。

可持续投资受中国投资者认可,但有关教育仍未普及

除了投资者的策略发生变化,可持续投资理念越来越受中国投资者认同。调查显示,大部分中国投资者 (94%) 认为可持续基金具吸引力,65%觉得吸引力主要是出于环境因素,54%是因为这符合他们的社会原则。这意味着对中国投资者来说,环境及社会影响力超越回报因素上升到优先事项清单上。

值得注意的是,虽然可持续投资理念日渐受关注,但只有约一半中国投资者(51%)表示有机会接受有关可持续投资的教育。

理财教育是推动更多资金流向可持续投资的一个关键因素。随着越来越多的人能够理解他们所投资的产品及其对社会和环境的影响,金融市场应会看到更多的资金流入可持续投资。

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