施羅德2019年機構投資者研究發現，65%的亞太區機構投資者預期私募資產將為他們的投資組合提高回報及多元性，當中亦有39%的機構投資者表示希望從私募資產獲得穩定的長期收益。該研究涵蓋650名合共擁有約25.4萬億美元資產總值的機構投資者，當中包括175名來自亞太地區。調查同時發現，投資者的憂慮情緒正因為宏觀經濟不明朗因素持續增加而不斷升溫。
亞太區投資者選擇私募資產投資的主要原因：
資料來源：施羅德2019年機構投資者研究。調研問題：以下因素在多大程度上是您選擇投資於私募資產的原因？
注視私募資產
投資者對私募資產的關注持續聚焦於預期回報，其中50%的亞太區機構投資者預期將在未來三年內增加私募資產配置，另外亦有36%的投資者表示配置水平將維持不變。
在各種私募資產中，私募股權被視為最大的潛在回報來源，當中有41%的亞太區投資者表示擬增加對私募股權的配置，比例明顯高於選擇私募債權 (23%)、房地產 (23%) 及基建股權 (18%) 的投資者。
然而，亞太區投資者表示流動性及費用是私募資產投資的最大挑戰，並指出偏高的估值是投資於該資產類別時的主要憂慮。
施羅德亞太區另類資產投資主管David Seex評論道：
「亞太區機構投資者日漸將私募資產視為另類的回報來源及風險分散工具。這並不令人意外，因為我們正處於經濟週期的後期階段，股票估值高企，固定收益孳息率亦處於低水平。私募資產的估值傾向反影公司的基本條件多於外圍因素，因此市場波動對其估值的影響將相對較輕。投資者可以透過降低對資本市場的依賴性，從而獲取更高的長線回報。隨著私募市場越趨成熟，我們預期將會出現新的投資策略、更廣泛的投資渠道，以及能夠為投資者實現一系列目標的多元化私募資產解決方案。」
「然而，隨著私募市場的增長，投資價值亦將受到資本供應增加的影響。發掘那些資本供應尚未超越投資機遇的板塊將是致勝的關鍵。施羅德投資專注於具備價值的私募資產，從而為投資者開發既能實現投資目標，又能應對傳統挑戰例如流動性的考慮。作為一家以創新為榮的投資機構，我們致力打造靈活睿智的私募資產投資方案，助投資者實現長期財務目標。」
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