Schroders Capital Semi-Liquid Private Equity
Globaler Zugang zu attraktiven kleinen und mittleren Unternehmen
Überdurchschnittliches Wachstumspotenzial
Erhalten Sie über kleine und mittelständische Unternehmen Zugang zu den attraktivsten Segmenten des Private-Equity-Marktes weltweit.
Lassen Sie Ihr Kapital noch heute arbeiten
Sofortiger Kapitaleinsatz in einem gut diversifizierten Portfolio.
Unbefristet und semi-liquide
Monatliche Zeichnungen und vierteljährliche Rücknahmen auf 5 % des NAV begrenzt.
Anlageziel des Fonds
Der Fonds zielt darauf ab, mittel- bis langfristig Kapitalwachstum zu erzielen, indem er in ein diversifiziertes Spektrum von Private-Equity-Investitionen weltweit investiert.
Worin investiert der Fonds?
Der Schroders Capital Semi-Liquid Global Private Equity konzentriert sich auf Buyouts kleiner und mittelgroßer Unternehmen in westlichen Volkswirtschaften sowie auf Wachstumschancen in Asien. Der Fonds zielt auf ein Portfolio ab, das nach Regionen, Anlagejahrgängen und Sektoren gut diversifiziert ist, sodass es den Zyklen bestimmter Sektoren weniger stark ausgesetzt ist.
Erfahren Sie mehr über den Fonds und seine potenziellen Vorteile in unserer Produktübersicht.
Warum jetzt in Private Equity investieren?
- Ende der 60/40-Portfolios? Aufgrund der hohen Korrelation zwischen börsennotierten Aktien und festverzinslichen Wertpapieren kann Private Equity die Portfoliodiversifizierung verbessern und differenzierte Renditequellen liefern.
- Rückkäufe und „De-Equitisierung“: Aufgrund von Delistings und Rückkäufen schrumpft das Universum der börsennotierten Aktien. Dies unterstreicht die Notwendigkeit, Private Equity als attraktive Anlagemöglichkeit zu erkunden.
- Strukturelle Trends wie Dekarbonisierung, Demografie, Deglobalisierung und technologischer Fortschritt führen zur Entstehung neuer Unternehmen und schaffen eine Fülle von Möglichkeiten, die nur über Private Markets zugänglich sind.
FALLSTUDIE
Norvestor
Norvestor ist ein skandinavischer Manager mit starker Performance, den Schroders Capital seit einiger Zeit beobachtet und Anfang 2019 über den Sekundärmarkt investiert hat. Der General Partner (GP) wollte die Liquidität seines 2016 aufgelegten Fonds VII beschleunigen und wählte die vier performancestärksten Assets für eine GP-geführte Transaktion aus. Alle vier Unternehmen wurden ursprünglich von Norvestor auf proprietärer Basis erworben und haben sich während ihrer Eigentümerschaft zu klaren Marktführern entwickelt. Starke aktuelle Handelsaktivitäten und ausgehandelte einstellige Preisnachlässe führten zu sehr vernünftigen Einstiegsbewertungen für die vier Vermögenswerte. Schroders Capital verfolgte den GP-geführten Prozess von Anfang an und konnte sich im Rahmen einer überzeichneten Transaktion die vollständige Zuteilung und einen Sitz im Beirat sichern.
Haftungsausschluss: Das aufgeführte Unternehmen dient ausschließlich der Veranschaulichung und ist keine Empfehlung zum Kauf oder Verkauf von Wertpapieren.
Erste Investition
2019
Sektor
Konsumgüter, Business Services, Industrie
Art
Secondary
Die Fondsmanager
Fondsinformationen
Informieren Sie sich über den Fonds und greifen Sie über unser Fonds Center auf wichtige Anlegerdokumente zu.
Was sind semi-liquide Anlageprodukte?
Offene Strukturen – bei denen Anleger zum aktuellen Nettoinventarwert kaufen und verkaufen können – waren aufgrund der illiquiden Natur der zugrunde liegenden Investitionen in privaten Märkten bisher nur begrenzt anwendbar. Als Reaktion hierauf wurden semi-liquide Strukturen entwickelt, um Liquidität auf kontrollierte Weise bereitzustellen.
Ein gut aufgebautes Portfolio, das nach Region, Sektor, Typ und Jahrgang diversifiziert ist, kann eine gewisse „natürliche Liquidität“ gewährleisten, die regelmäßig und beständig ist. Semi-liquide Fonds nutzen außerdem Liquiditätsmanagement-Tools, mit denen die Liquidität innerhalb des Fonds gesteuert werden kann. Das Ergebnis ist eine Plattform, die den Anlegern ein Liquiditätsfenster bietet, ohne dabei die Rendite zu beeinträchtigen, und ihnen hilft, ihre Anlageziele zu erreichen.
Finden Sie Ihren Ansprechpartner vor Ort
Risikohinweise
Bewertungen auf dem privaten Markt – In Krisenzeiten kann es schwierig sein, angemessene Preise für private Vermögensanlagen zu finden, und ihre Bewertung kann auf der Grundlage von Näherungswerten oder Schätzungen erfolgen. Dies kann zu erheblichen Änderungen bei der Bewertung des Fonds oder zur Unfähigkeit führen, einen verlässlichen Nettoinventarwert zu ermitteln, was zu einer Aussetzung des Fonds führen kann.
Steuerrisiko – Der Fonds und seine Erträge können von bestimmten bei der Auflegung des Fonds verfügbaren Steuervorteilen abhängen, die Änderungen in der Steuerbehandlung oder -auslegung unterliegen können. Jede Änderung des tatsächlichen oder wahrgenommenen Steuerstatus oder -risikos des Fonds oder seiner Anlagen sowie der Steuergesetzgebung, -praxis oder der Rechnungslegungsstandards könnte sich nachteilig auf die erwartete Höhe der Besteuerung auswirken.
Währungsrisiko – Der Fonds kann aufgrund von Schwankungen der Wechselkurse (auch Devisenkurse genannt) an Wert verlieren.
Schwellenländer- & Frontiermärkte-Risiko – Schwellenländer und insbesondere Frontiermärkte sind im Allgemeinen größeren politischen, rechtlichen, gegenparteibezogenen, operativen und liquiditätsbezogenen Risiken ausgesetzt als Industrieländer
Zinsrisiko – Der Fonds kann als direkte Folge von Zinsänderungen an Wert verlieren.
Liquiditätsrisiko – Der Fonds investiert in illiquide Instrumente, die schwerer zu verkaufen sind. Durch Illiquidität erhöhen sich die Risiken, dass der Fonds seine Beteiligungen nicht rechtzeitig veräußern kann, um seinen finanziellen Verpflichtungen zu einem bestimmten Zeitpunkt nachzukommen. Dies kann auch bedeuten, dass es zu Verzögerungen bei der Investition des zugesagten Kapitals in die Anlageklasse kommen kann.
Betriebsrisiko – Betriebsabläufe, einschließlich solcher im Zusammenhang mit der Verwahrung von Vermögenswerten, können fehlschlagen. Das kann zu Verlusten im Fonds führen.
Performancerisiko – Anlageziele drücken ein beabsichtigtes Ergebnis aus, es gibt jedoch keine Garantie dafür, dass ein solches Ergebnis erreicht wird. In Abhängigkeit von den Marktbedingungen und des makroökonomischen Umfelds kann es schwieriger werden, die Anlageziele zu erreichen.
Wichtige Hinweise
Marketingmaterial nur für professionelle Kunden.
Diese Website ist weder ein Angebot noch eine Aufforderung zur Zeichnung von Anteilen an Schroders Capital Semi-Liquid (die „Gesellschaft“). Die Inhalte dieser Website sollten nicht als Beratung ausgelegt werden und stellen daher auch keine Empfehlung zum Kauf oder Verkauf von Anteilen dar. Anlagen in der Gesellschaft beinhalten Risiken, die im Verkaufsprospekt vollständig beschrieben sind.
Die Gesellschaft erfüllt die Voraussetzungen einer Société d'Investissement à Capital Variable („SICAV“) und eines alternativen Investmentfonds im Sinne von Artikel 1 (39) des Gesetzes von 2013.
Zeichnungen von Anteilen der Gesellschaft können nur auf der Grundlage des aktuellsten Basisinformationsblatts (sofern verfügbar) und des Prospekts zusammen mit dem aktuellsten geprüften Jahresbericht (und dem nachfolgenden ungeprüften Halbjahresbericht, sofern veröffentlicht) erfolgen. Kopien dieser Dokumente sind kostenlos bei Schroder Investment Management (Europe) S.A. erhältlich.
Diese Dokumente sind in deutscher Sprache kostenlos unter folgendem Link erhältlich: www.eifs.lu/schroders sowie bei Schroder Investment Management (Europe) S.A., Niederlassung Deutschland, Taunustor 1, D-60310 Frankfurt am Main, Deutschland.
Schroders kann jederzeit beschließen, den Vertrieb eines oder mehrerer Fonds in einem Land des EWR einzustellen. Wir werden dies jedoch in Übereinstimmung mit den anwendbaren aufsichtsrechtlichen Vorschriften auf unserer Website ankündigen.
Dieser Fonds hat nicht das Ziel einer nachhaltigen Investition oder verbindliche ökologische oder soziale Merkmale im Sinne der Verordnung (EU) 2019/2088 über nachhaltigkeitsbezogene Offenlegungspflichten im Finanzdienstleistungssektor (die „SFDR“). Alle Verweise auf die Integration von Nachhaltigkeitsüberlegungen beziehen sich auf die Prozesse des Anlageverwalters oder der Schroders-Gruppe und sind nicht fondsspezifisch.
Alle Verweise auf Regionen/Länder/Sektoren/Aktien/Wertpapiere dienen lediglich der Veranschaulichung und stellen keine Empfehlung zum Kauf oder Verkauf von Finanzinstrumenten oder zur Verfolgung einer bestimmten Anlagestrategie dar.
Die Wertentwicklung der Vergangenheit ist kein Hinweis für die Wertentwicklung in der Zukunft und lässt sich möglicherweise nicht wiederholen. Der Wert von Anlagen und die daraus erzielten Einnahmen können sowohl steigen als auch fallen, und Anleger erhalten möglicherweise nicht die ursprünglich investierten Beträge zurück. Wechselkursschwankungen können dazu führen, dass der Wert von Anlagen steigt oder fällt. Daten zur Wertentwicklung berücksichtigen keine Provisionen und Kosten, die gegebenenfalls anfallen, wenn Anteile des Fonds ausgegeben oder zurückgenommen werden.
Schroders hat auf dieser Website seine eigenen Ansichten und Meinungen zum Ausdruck gebracht, und diese können sich ändern.
Schroders ist ein Datenverantwortlicher in Bezug auf Ihre personenbezogenen Daten. Informationen darüber, wie Schroders Ihre personenbezogenen Daten verarbeitet, finden Sie in unserer Datenschutzrichtlinie, die Sie unter https://www.schroders.com/en/global/individual/footer/privacy-statement/ einsehen oder bei Schroders anfordern können, falls Sie keinen Zugang zu dieser Website haben. Eine Zusammenfassung der Anlegerrechte ist erhältlich unter https://www.schroders.com/en/global/individual/summary-of-investor-rights/. Zu Ihrer Sicherheit können Gespräche aufgenommen oder überwacht werden.
Herausgegeben von Schroder Investment Management (Europe) S.A., 5, Rue Höhenhof, L-1736 Senningerberg, Luxemburg. Registrierungsnummer B 37.799.