W inwestowaniu odpowiedzialnym społecznie chodzi o uzyskanie wyższych stóp zwrotu, twierdzi większość inwestorów
Globalne badanie odnośnie zwyczajów konsumentów odpowiedzialnych społecznie i ich decyzji inwestycyjnych wskazuje, że większość inwestorów wierzy, że inwestycje odpowiedzialne społecznie mogą pomóc w uzyskiwaniu wyższych stóp zwrotu.
Authors
Większość inwestorów wierzy, że głównym powodem do inwestowania odpowiedzialnego społecznie jest uzyskanie wyższych stóp zwrotu, jak dowodzi znaczące badanie na skalę światową.
Wnioski sugerują, że inwestorzy coraz bardziej wierzą w inwestycje społecznie odpowiedzialne. Te spółki, które są skoncentrowane na zarządzaniu problemami związanymi ze środowiskiem, społeczeństwem czy kulturą zarządzania, dostarczą wyższe wyniki, zamiast być tylko "wyborem z preferencji".
Schroders Globalne Badanie Inwestorów 2018 (GIS), w którym udział wzięło 22 000 respondentów z 30 krajów, przedstawiło definicje inwestowania odpowiedzialnego społecznie i podkreśliło bariery przeszkadzające ludziom w inwestowaniu odpowiedzialnym społecznie.
Doświadczeni inwestorzy
Rosnące zainteresowanie inwestycjami społecznie odpowiedzialnymi było szczególnie mocno wyartykułowane przez doświadczonych inwestorów. Z badania wynika, że osoby oceniające swój stan wiedzy jako bardziej zaawansowany zarówno przeznaczają więcej na inwestycje społecznie odpowiedzialne, jak i oczekują wyższych stóp zwrotu z portfela.
Osoby postrzegające siebie jako ekspertów/zaawansowanych inwestorów twierdzą, że alokują przeciętnie 42% swoich portfeli w inwestycje odpowiedzialne społecznie i oczekują przeciętnie rocznej stopy zwrotu z portfela na poziomie 10,9%. Dla kontrastu, dla osób postrzegających siebie jako początkujących, jest to odpowiednio 32% i 8,8%.
Badanie ujawniło również wzorce pokoleniowe Milleniallsi twierdzili, że udział inwestycji społecznie odpowiedzialnych w ich portfelach był większy niż w przypadku starszych generacji. Ludzie w wieku od 18 do 36 lat twierdzą, że inwestowali przeciętnie 41% w inwestycje odpowiedzialne społecznie, w porównaniu do 35% dla tych w wieku 37-54. Dla tych w wieku powyżej 55 lat było to 34%.
Czym jest inwestowanie odpowiedzialne społecznie?
Inwestowanie społecznie odpowiedzialne odnotowało znaczący wzrost zainteresowania w ostatniej dekadzie, ale definicje tego terminu nie są do końca jasne. Zapytaliśmy inwestorów jaka fraza dokładnie opisuje "inwestowanie odpowiedzialne społecznie" i doszliśmy do kilku złożonych wniosków.
Więcej niż połowa (52%) stwierdziła, że dotyczy to inwestowania w spółki, które prawdopodobnie przyniosą wyższe zyski, gdyż proaktywnie podchodzą do zmian w środowisku i społeczeństwie.
Mniej niż połowa (47%) stwierdziła, że chodzi o inwestycje w spółki najlepsze w swojej klasie, pod względem dbałości o środowisko i kwestie społeczne, oraz jak firma jest zarządzana.
Czwarta część (25%) stwierdziła, że chodzi o unikanie tzw. "sin stocks" (ang. grzeszne akcje), czyli spółek zaangażowanych w alkohol, tytoń czy produkcję broni. Tylko 9% nie wiedziało, czym jest inwestowanie odpowiedzialne społecznie.
Kto inwestuje najwięcej w "odpowiedzialne społecznie"?
Na poziomie krajowym respondenci z USA (47%) stwierdzili, że przeznaczyli więcej kapitału na inwestycje odpowiedzialne społecznie, jako część portfela, niż jakikolwiek inny kraj.
W Europie Szwedzi (45%) stwierdzili, że inwestują najwięcej, podczas gdy ankietowani z Chin (45%), RPA (45%) i Indonezji (45%) zainwestowali najwięcej spośród rynków wschodzących. Japończycy (24%) zainwestowali najmniej.
Gospodarki rynków wschodzących - w tym Brazylii i Indii - gdzie niepokoje społeczne i zmiany środowiskowe są szczególnie istotne, przeznaczały najwięcej na inwestycje społecznie odpowiedzialne. Te trudności mogły przyczynić się do wyostrzenia uwagi na takie kwestie. [Link do artykułu 1]
Kraje europejskie oraz azjatyckie takie jak Korea Płd., Hong Kong czy Japonia, postrzegane jako bardziej rozwinięte rynki finansowe, przeznaczały najmniej na inwestycje społecznie odpowiedzialne.
Co przeszkadza w gwałtownym rozwoju inwestycji odpowiedzialnych społecznie?
Z badania wynika również, że na świecie 64% ludzi zwiększyło alokację w inwestycje odpowiedzialne społecznie w minionych 5 latach. Pomimo to, bariery dla inwestycji odpowiedzialnych społecznie pozostają w mocy. Inwestorzy zwracają uwagę na brak informacji i ograniczoną liczbę dedykowanych funduszy inwestycyjnych jako kluczowy powód.
Zapytani o to, co wstrzymuje ich z tego typu inwestycjami, trzema najważniejszymi odpowiedziami było:
Jessica Ground, Head of Sustainability w Schroders, powiedziała:
"Wiemy od dawna, że inwestorzy zainteresowani są inwestycjami odpowiedzialnymi społecznie i ze zainteresowanie to rośnie, jednak płynący doń strumień pieniędzy wciąż pozostaje relatywnie niewielki. Badanie częściowo daje odpowiedź, dlaczego się tak dzieje.
"Wydaje się jasne, dlaczego wszyscy zaangażowani w branżę inwestycyjną będą musieli współpracować, by poprawić dostępność, przejrzystość i informacje dotyczące tych funduszy.
"Co zachęcające, inwestorzy posiadają wysublimowaną wiedzę na temat inwestycji odpowiedzialnych społecznie. Zdają sobie sprawę, że biznesy społeczni odpowiedzialne z definicji mają większe szanse na sukces w nadchodzących dekadach. W szczególności wiele inwestorów wierzy, że inwestowanie odpowiedzialne społecznie może pomóc uzyskać dobre stopy zwrotu."
Ważne informacje:
Schroders zlecił firmie Research Plus Ltd przeprowadzenie w okresie od 20 marca do 23 kwietnia 2018 r., niezależnego badania online obejmującego 22 238 inwestorów z 30 krajów na całym świecie, w tym z Australii, Brazylii, Kanady, Chin, Francji, Niemiec, Indii, Włoch, Japonii, Holandii, Hiszpanii, Wielkiej Brytanii oraz ze Stanów Zjednoczonych. To badanie definiuje "inwestorów" jako osoby, które będą inwestowały minimum 10 000 € (lub równowartość tej kwoty) w ciągu 12 miesięcy i którzy na przestrzeni minionych 10 lat dokonali zmian w swoim portfelu. Osoby te reprezentują poglądy inwestorów w poszczególnych krajach objętych badaniem.
Authors
Tematy